EINFÜHRUNG

Unser Kontoverwaltungssystem lässt Sie Ihr Konto von einem einzigen Fenster aus konfigurieren und verwalten, einschließlich unserem Bericht zur Berechnung der Risikogebühr. Die Berechnung der Risikogebühr wird täglich durchgeführt und ist in der Kontoverwaltung einsehbar, bevor die US-Aktienmärkte öffnen. Dieser Bericht ermöglicht Benutzern Veränderungen im Gewinn und Verlust (G&V) Ihrer Positionen einzusehen, falls der Kurs jeder Ihrer Positionen nach vordefinierten Prozentsätzen fällt und steigt.

ZUGRIFF AUF DEN BERICHT

Auf diese Weise können Sie auf den Bericht zur Berechnung der Risikogebühr zugreifen bzw. einen generieren

1) Klicken Sie von der Startseite der Kontoverwaltung aus auf „Berichte” und danach auf „Andere Berichte”.
 

2) Der folgende Bildschirm erscheint.

3) Wählen Sie „Berechnung der Risikogebühr” aus dem Drop-down-Menü im Abschnitt „Berichte” aus. Danach erscheinen die Einstellungen zur Berechnung der Risikogebühr

4) Wählen Sie im Feld „Datum” das Datum für den Bericht aus
5) Klicken Sie auf „Bericht erstellen”

BERICHTÜBERSICHT

Die Risikogebührübersichten stellen das durchschnittliche Risikopotenzial, die entsprechende Risikogebühr für jede Branche¹ und einen Link zu unserem Empfindlichkeitsbericht zur korrelierten Risikogebühr zur Verfügung.

Detaillierte Branchenübersicht

Wenn Sie auf den mit jeder Branche verbundenen Link klicken,¹ erscheint eine detaillierte Übersicht, die es Benutzern ermöglicht, Veränderungen im G&V Ihrer Positionen zu sehen, falls der Kurs des dazugehörigen ETFs/Indizes um einen vordefinierten Prozentsatz fällt/steigt. Im Fall von Aktien und Indizes nehmen wir zum Beispiel an, dass SPX um 30%, 20% und 10% fällt und dass unabhängige um 10% und 20% steigen. Die Ergebnisse basieren auf theoretischen Kursmodellen und berücksichtigen zufällige Veränderungen in der Volatilität sowie anderen Variablen, die Einfluss auf Derivatkurse nehmen.

Der Bericht gibt Folgendes an: 

• Nettoliquidierungswert (NLV) Ihres Kontos basierend auf Positionen zum Handelsschluss des vorherigen Tages 
• Durchschnittliches Risikopotenzial für den Sektor 
• Entsprechende Risikogebühr
• Kapital aller Positionen im Konto mit G&V in der Basiswährung

Klicken Sie auf das Optionsfeld entsprechend der steigenden oder fallenden Kursveränderungen, die Sie sehen möchten (+/- 10%, 20% oder +30%), um den Bericht zu verwenden. Der G&V für jede Position wird entsprechend dem ausgewählten Prozentsatz aktualisiert

Die folgenden Zahlen dienen als Beispiel für eine detaillierte Übersicht zum Aktiensektor, wobei -30% ausgewählt wurde

¹ Konten können über ein durchschnittliches Risikopotenzial und eine entsprechende Risikogebühr für mehr als einen Sektor verfügen

Empfindlichkeitsbericht für die korrelierte Risikogebühr

Für jeden Kontrakt im Portfolio ermitteln wir eine Schätzung der Risikogebühr, falls die Position eines einzelnen Kontraktes geändert wird. Wir nehmen dabei an, dass Kontrakte entweder gekauft oder verkauft werden, anstatt dass sie eingehend/abgehend übertragen werden. Die Positionsveränderung kann nicht geändert werden und in manchen Fällen ist es erforderlich, dass das Konto die Richtung seiner Positionen umkehren muss, z. B. von einer Short-Position zu einer Long-Position. 

Für zusätzliche Informationen zur Risikogebühr, siehe KB3114