Concernant la livraison physique des contrats à terme sur les métaux précieux COMEX

Les clients d'IBLLC pour faire et recevoir une livraison de contrats à terme sur les métaux précieux COMEX, plus particulièrement sur l'or (GC), l'argent (SI) et les micro-contrat correspondants pour l'or (MGC) et l'argent (SIL).

La livraison physique, dans ce contexte, est représentée par la livraison contre paiement d'un warrant électronique enregistré ou un Accumulated Certificate of Exchange (ACE) pour chaque contrat à terme entier ou E-micro.

Concernant les warrants sur l'or et l'argent

• Chaque contrat à terme sur l'or (GC) et l'argent (SI) livrera un warrant représentant l'or et l'argent de qualité livrable associé à l'unité du contrat.
  • Or (GC) : cent (100) onces troy d'or avec une tolérance de poids de 5 % plus élevés ou plus basse avec un minimum de 995 de fin. Pour plus d'informations : COMEX Rulebook Chapter 113.
  • Argent (SI) : cinq mille (5,000) onces troy d'argent avec une tolérance de poids de 10 % plus élevée ou plus basse avec un minimum de 999 de fin. Pour plus d'informations : COMEX Rulebook Chapter 112.
• Les warrants sont des documents électroniques émis par les dépôts approuvés COMEX.
• Chaque warrant est enregistré chez COMEX et associé à des barres spécifiques de qualité livrable avec des numéros identifiables et uniques, traçable vers chaque dépôts COMEX.
• Les warrants seront enregistrés chez Interactive Brokers en tant que membre de compensation COMEX.
• Des frais de stockage s'appliquent.
• Les clients verront leurs warrants dans leurs comptes « U » :
  • Le symbole contiendra le numéro de certificat unique pour le warrant enregistré.
  • La quantité sera toujours 1.
  • Le poids net et la finesse des barres associées au warrant seront visibles. Ci-dessous se trouve une exemple de relevé client.

Concernant les Accumulated Certificate of Exchange (« ACE »)

• Les contrats Micro sur l'or et l'argent délivre un Accumulated Certificate of Exchange (« ACE »), émis par la chambre de compensation.
  • Micro Gold (MGC) : Un ACE représente une propriété de 10 % d'une barre d'or de 100 onces troy détenue sous forme d'un warrant. Pour plus d'informations : COMEX Rulebook Chapter 120.
  • Micro Silver (SIL) : Un ACE représente une propriété de 20 % d'une barre d'argent de 5000 onces troy détenue sous forme d'un warrant. Pour plus d'informations : COMEX Rulebook Chapter 121.
• Les warrants peuvent être convertis en ACES.
• Les ACES peuvent être échangés contre des warrants lorsque les multiples corrects sont accumulés (10 pour l'or et 5 pour l'argent).
• Des frais de stockage s'appliquent.

Concernant les intentions de livraison

Pour recevoir ou faire une livraison, une intention doit être saisie pour le contrat à terme correspondant. En l'absence d'une intention, les positions de contrats à terme feront l'objet de restrictions de livraison et le positions pourraient être liquidées. Consultez le calendrier des liquidations en période de livraison.

• Contrats à terme longs – L'intention de recevoir doit être saisie, pour le nombre de contrats à terme longs correspondant, au minimum 2 jours ouvrés avant la première date de position du mois de livraison correspondant. Les clients peuvent également saisir des intention de recevoir pendant la période de livraison pour passer un ordre d'achat sur un contrat à terme dans le mois de livraison en cours.
  • Les ordres d'intention de recevoir seront acceptés seulement si le compte a les fonds suffisants pour pour recevoir la livraison du montant de warrants déclarés. SI les fonds sont insuffisants, les ordres d'intention de recevoir seront rejetés.
• Contrats à terme à découvert – L'intention de livrer doit être saisie, pour le nombre de contrats à terme à découvert correspondant, au minimum 2 jours ouvrés avant la dernière date de trading du mois de livraison correspondant. Les clients peuvent également saisir des intention de recevoir la veille du dernier jour de trading et le dernier jour de trading, pour passer un ordre de vente sur un contrat à terme dans le mois de livraison en cours.
  • Les ordres d'intention de livraison seront acceptés seulement si le compte a le nombre de warrants/certificats ACE suffisants pour satisfaire la livraison. SI les certificats sont insuffisants, les ordres d'intention de livraison seront rejetés.

Passer des intentions de livraison

• Pour accéder à l'outil de livraison physique depuis Trader Workstation (TWS) :
  • Faites un clic droit sur le contrat à terme éligible > Livraison OU
  • Sélectionnez Transaction > Livraison physique
• Pour accéder à l'outil de livraison physique depuis le Portail Client :
  • Appuyez sur un contrat à terme éligible > Votre position > Bouton d'action de ligne (3 points à la fin) > Livraison
  • Sur la page Positions, touchez le bouton d'action de ligne (3 points à la fin) > Livraison
• Appli IBKR Mobile :
  • Rendez-vous sur Menu principal > Transaction > Livraison
  • Appuyez sur un contrat à terme éligible pour ouvrir l'outil Détails du contrat > Positions > Livraison

Pour déclarer votre intention pour ces métaux précieux, veuillez suivre une des instructions ci-dessous :

Intention de recevoir
Soumettre une intention de recevoir n'indique pas seulement la volonté recevoir la livraison du produit à la fin de la période de livraison (sous forme d'un warrant ou ACE), il est également IMPOSÉ d'ouvrir des nouvelle positions de contrats à terme (il n'est pas possible d'ouvrir une position de contrat à terme physiquement livrable, pendant la période de livraison), sans avoir d'abord soumis l'intention de recevoir pour ce contrat à terme.

Toute intention de recevoir n'ayant pas la position de contrat à terme correspondante à la fin de la période de livraison sera annulée.

Intention de livraison
Soumettre une intention de livraison indique le souhait de réaliser la livraison d'un produit (ex. Warrant ou ACE).  Le compte est également TENU d'avoir une position de contrat à terme à découvert éligible et d'avoir le certificat correspondant à fournir.

Toute intention de livraison n'ayant pas la position de contrat à terme correspondante à la fin de la période de livraison sera annulée.

Demande de livraison
Soumettre une demande de livraison est disponible UNIQUEMENT pendant la période de livriason et indique une volonté de livrer le produit le jour même (plutôt qu'à la fin de la période de livraison, comme avec l'intention de livraison). Il est IMPOSÉ que pour soumettre cette demande, le compte doit avoir un produit existant, éligible (ex. warrant ou ACE) et la position de contrat à terme à découvert correspondante (ex. GC, MGC etc.).